KB 금융관련 조사
이런저런 세세한 것 빼고 대강 느낌만 정리.
금융지주 회사이고, 은행 뿐만 아니라 카드,증권,보험 등등 여러개의 계열사를 포함하고 있다.
근데 수익의 7~80%는 은행에서 나오고 있고 그 다음에 비중이 큰 거는 보통 kb카드이다.
근데 최근에 증시가 잘 나가서 그런지 증권도 수익이 좀 늘고는 있다.
근데 어쨋든 일단 은행 이자수익이 제일 큰 수익임.
당기순이익익 추이를 보면 17년도 부터 순이익이 3조대로 크게 점프했지만,
17~ 20년 모두 3조 초반 정도의 이익을 유지하고 있다. (큰 성장은 못 보여주고 있음)
| 당기순익(10억) | 주가(그다음해초) | 은행실적(10억) | 카드실적(10억) |
|
| 13년 | 1271.5 | 40700 | 831 | 384 |
| 14년 | 1400 | 36000 | 1029 | 333 |
| 15년 | 1727 | 32650 | 1107 | 555 |
| 16년 | 2143 | 44150 | 964 | 317 |
| 17년 | 3311 | 63100 | 2175 | 296 |
| 18년 | 3068 | 45650 | 2224 | 329 |
| 19년 | 3311.8 | 47150 | 2439 | 516 |
| 20년 | 3495 | 42450 | 2298 | 324 |
근데 21년도는 아직 상반기에만 벌써 2조4천억을 달성했다.
3분기 4분기 실적이 어떻게 나올지 지켜봐야 될 듯.
참고로 상반기 기준 역대최대 실적이다.
부동산이 폭등하면서 주담대 금액이 늘어난 영향으로 추정된다.
19년에 코로나 사태 터지면서 금리인하 해서 기준금리 0.5로 계속 유지했고..
미국은 제로금리로 무제한으로 돈을 찍어내면서.. 화폐가치하락,인플레이션 등의 영향으로 전세계 자산시장이 2년 내내 불타올랐고.. 한국도 코스피 사상 최고치 경신(3300), 부동산 2배 3배로 폭등했고
부동산 사느라 대출이 늘었고. 주식.코인 빚투하느라 대출이 늘어나는 등..
대출이 엄청나게 늘었다.
21년 08.22기준 미국에서 테이퍼링 얘기가 슬슬 나오고 있고 최근 기사에 의하면 올해 11월에 테이퍼링 관련 발표를 해서 내년초부터 테이퍼링 하지 않을까 생각하고 있는 상황임.
한편, 한국은 08.26 한국은행에서 기준금리를 0.25 올릴것으로 예상되는 상황
배당금액은 대강 1800~2000원 정도주고 있음 배당성향은 20% 초반에서 조금씩 늘리고 있었는데 정부에서 배당성향 맥스를 20%로 규제한 상황임.
20년도에 당기순이익이 3조 1천이었고 이때 배당셩향 20% 했을때 배당액이 1770원이었다.
현재 21-08-22 주가는 50800원이고..
현재 상반기까지 순이익이 2조4천인 상황. 네이버기준 21년 예상순익은 3조6천억.
만약 3조6천억이 나온다고 치면 배당은 작년과 비슷하게 1800원 정도일 거고..
만약 그렇다고 치면 현재 주가기준으로 배당률은 3.6% 정도
은행이자보다는 낫겠다.
현재 주가 50800원 기준 시총은 21조 정도.. 20년도 순익기준으로하면 per가 6 정도 되는 상황.
배당 3% 주고. per 6이면 나쁘지 않아보이는데..문제는 앞으로 성장성이 있을지 모르겠다.
일단 당장 지난 4년간 순익이 거의 정체된 상황인데
여기서 갑자기 카뱅. 토스.케이뱅크 등 강력한 경쟁상대인 인터넷은행들이 들어와서..
실적 증가는 커녕 유지는 할 수 있을지가 좀 걱정되는 부분이다.
이런 경쟁자들만 없다고 하면 앞으로 금리인상도 되고 부동산 대출금 등으로 이자수익이 많이나서 괜찮을거
같은데 미래를 잘 모르겠다.
연도별 당기순이익 & 그다음해 초 주가
총액 단위는 10억.
ex)13년 한해동안 당기순이익 : 1조2천억 / 14년1월달 주가 40700원
14년 한해동안 당기순이익: 1조4천억/ 15년1월달주가 36000원
| 총 | 주가(그다음해초) | 은행 | 카드 | 자산운용 | 투자증권 | 캐피탈 | 기타계열사 | 배당성향 | 배당액(원) | |
| 13년 | 1271.5 | 40700 | 831 | 384 | 75 | 12 | 9 | 2 | ||
| 14년 | 1400 | 36000 | 1029 | 333 | 50 | 26 | 30 | 6 | ||
| 15년 | 1727 | 32650 | 1107 | 555 | 47 | 25 | 60 | 60 | ||
| 16년 | 2143 | 44150 | 964 | 317 | -93.4 | 96.8 | 796.1 | 23.20% | 1250 | |
| 17년 | 3311 | 63100 | 2175 | 296 | 271 | 718 | 23.20% | 1920 | ||
| 18년 | 3068 | 45650 | 2224 | 329 | 178 | 24.8 | ||||
| 19년 | 3311.8 | 47150 | 2439 | 516 | 48 | 257 | 26 | 2120 | ||
| 20년 | 3495 | 42450 | 2298 | 324 | 425 | 20 | 1770 |
17년도에 3조3천억으로 영업이익이 급등했고, 그 뒤에는 계속해서 3조대에서 더 이상 성장을 못하고 있는
모습을 볼 수 있다.
주가 그래프는.. 내가 연초의 것만 찍어서 그린거라 추세를 잘 볼 수가 없는상황임.
대강 주가를 살펴보면 18년1월달에 6만9천원까지 찍고.. 그 뒤에는 쭉 지속적 하락세..
(참고로 이때 금융주만 빠진건 아니고 코스피 자체가 2600에서 1800까지 박살 났음. 미중 무역갈등 영향? 으로 추정되는데 정확한 원인은 나도 모르지.)
근데 실적은 계속 비슷하게 유지됐는데 주가가 반토막 난게 걸린다.
근데 실적이 크게 성장을 못하고 계속 제자리 멤돌고 있는 것도 좀 마음에 걸리는 부분이다.
그리고 금융지주 회사이긴 하지만.. 실적의 대부분이 은행이자에 집중되어있고 결국 이 주식이 확실한 모멘텀을 얻으려면 이자수익이 올라가야 될 것이다.
앞으로 금리인상하면 좀 도움이 될까? 아니면 금리인상 호재가 이미 반영되어있는 주가일까?
